5月23日的外汇资讯,汇评与新闻

	原帖由 何玫 于 23/5/2006 04:27 PM 发表 顶一个

	昨日，全球商品价格的暴跌继续破坏澳元的支撑，迫使澳元兑恢复实力的美元下跌至3周半低位。 周五商品期货黄金的价格下跌超过5%，这对于驱散两周前澳大利亚官方出乎意料提升利率的逗留情绪很有帮助。昨夜澳元兑美元最高交易至 0.7567美元，最低至0.7467美元。 在晚间波动交易中，美元兑主要货币下跌，这是由于投资者对于美国经济前景以及利率政策越发谨慎小心。尽管如此，美元兑新兴市场货币上涨，例如巴西里尔，这是因为新兴市场资产被大额抛售所致。 受对于欧洲央行很可能再次提升利率的猜测的影响，今年，欧元兑美元已增长超过8％，兑日元增长了近3％。全球证券市场的消沉也是导致欧元增值的原因，而且投资者寻找较安全的资产投资方式。 昨夜，欧元兑美元在1.2886美元和1.2695美元之间交易。 经济方面，根据欧盟的统计学办公室的调查数据，欧元区通货膨胀率在三月份上涨 2.2％ 之后再次被扩大2.4％。 日本央行财务省次官渡边一藤宏Koichi Hosoka对东京记者表示，日本央行应该保持其零利率政策以支持其经济发展，直到确定通货紧缩已被有效的抑制。昨夜，美元兑日元最高交易至112.93美元，最低至111.29美元。

	上周美元兑欧元和日圆上扬，投资者认为美元在过去一个月的跌势已经够深，且纷纷在周末前结清部位。上周美元/日圆上涨约1.54%至111.71，为10日高点。欧元/美元下跌1.21%至1.2772美元。美元/瑞郎涨1.54%至1.2160瑞郎。澳元/美元下跌1.90%至0.7575。美元指数上涨1.1%至84.88。本周一美元继续上张。影响美元上涨的主要因素有： 一、美官员讲话提振美元，加息可能继续到6%。 美国财长斯诺近日重申“强势美元符合美国的利益”。美国里奇蒙联邦储备银行总裁拉克尔指出，美国通胀前景可能超出了“能够接受”的范围。他同时指出，经济实际成长前景看来相当稳健，但不利的通胀数据及较高的通胀预期将使暂停升息的可能性下降。圣路易联邦储备银行总裁普尔称，美国经济放缓并不一定就能消除通胀风险。他说，“通胀风险倾向于上升”。美国联邦储备理事会(FED)主席贝南克称，房市明显降温。但他亦指出，由于美国就业市场仍然强劲且收入正在增长，2006年可能仍将成为房地产市场的好年景。 美国上周公布的消费者物价指数(CPI)强于预期，也提高了FED可能在6月升息的预期。美国劳工部上周三公布，4月CPI较前月增长0.6%，3月为上升0.4%；4月扣除食品和能源的核心CPI较前月上升0.3%，增幅与3月相同。之前分析师预计两数据较上月分别上升0.5%和0.2%。该数据引发升息担忧，导致美元上涨，美国股市则遭遇重挫。 美国官员的讲话和CPI等经济数据使笔者相信美元的加息进程仍将继续，在商品牛市的大趋势下，全球通胀的压力实际上是与日俱增，这有可能导致FED明年被迫将利率加到6%。 二、日本经济复苏预期强劲，是否会提前加息值得关注。 日本央行发布了5月经济月报，维持对经济持续复苏的看法，但对于展望则使用更为强烈的字眼，表示预期经济将扩张。日本官方公布，由于资本支出及消费稳健，1-3月国内生产总值(GDP)成长幅度超乎预期，进一步加深日本央行可能即将结束零利率时代的预期心理。内阁府公布，经价格调整后，1-3月GDP较上季实质成长0.5%，高于市场分析师预估中值的成长0.3%。另外，环比年率为成长1.9%，亦高于市场预期的1.1%。但日本央行上周五结束的两天政策会议，决定维持政策不变，一如市场预期将隔拆利率维持在近零水准。央行总裁福井俊彦在会后发表讲话，指政策委员会并未特别针对结束零利率政策进行讨论，对结束零利率的具体时间没有预设想法。他认为日本经济料将温和扩张，成长率应会逐渐放缓到潜在成长率。 笔者认为，日本结束零利率之日，可能就是全球股市、债市、商品价格下跌之时，因日本多年给全球注入的流动性将受到收缩，当然这会是个渐进的过程。一般预期在10月份日本开始加息，但如果出乎意料地在7月加息，我们就要高度警惕其对全球资产价格的影响，包括中国股市和房地产市场。 另外，日本财务省负责国际事务的财务官渡边博史表示，外汇市场过度波动可能会损及经济成长。他指出，汇市走势应该体现经济基本面，并称日本到了克服长期通缩的最后阶段。这可视为日本官方对近期日元汇率上升过快的口头干预。 三、欧盟官员讲话暗示汇率波动有些过度。 欧盟(EU)经济暨货币事务执委阿尔穆尼亚表示，“虽然居高不下且走势震荡的油价以及近期汇率的波动带来下档风险，但我们依然相信，全球经济将继续强劲成长，且欧洲经济复苏仍将处于正轨。”阿尔穆尼亚还表示，“不管在什么情况下，我们都应当避免汇率的无序变动。应当要让大家相信：汇率的温和变动才有利于全球经济。”此言暗示近一个多月来欧元/美元的下跌有些过分。 法国财长布莱顿也警告称必须竭力阻止欧元兑美元升值，且德国经济部亦指出，欧元续升可能损害出口。法国财长布莱顿表示，该国经济迄今可以消化欧元/美元升值带来的影响，但不愿意见到进一步的大涨。他指出，不希望欧元/美元继续上升。上述言论促使欧元多头不再继续推动欧元升逾重要心理关卡1.30美元，并使欧元加速下跌，同时殃及英镑和日圆。 四、黄金、原油、原材料等商品价格正处于牛市当中，通胀预期如影随形。 全球主要铁矿石开采商巴西淡水河谷公司(CVRD)称，供应日本钢铁商的铁矿石价格将上涨19%。周一淡水河谷与德国最大的钢铁企业蒂森克鲁伯亦达成涨价19%的协议。这是年度铁矿石价格谈判中第二个同意涨价的协议，通常也意味着淡水河谷与欧洲和亚洲的其他客户的谈判，也将得到类似结果。 原油价格五月份冲上了75.50美元/桶的历史新高，虽然本周一已回落到68美元的水准，但投资人仍对伊朗和尼日利亚问题可能引发的供应中断感到忧心。油价在供求关系难以改变的情况下，仍有再创新高的可能。 黄金5月12日创25年的新高730美元/盎司，5月22日跌回到的636美元/盎司，这是一个吸纳的好时机，因这种短线的调整并不会改变黄金中长线上涨的趋势。 通胀和升息的担忧令美国股市遭受1年来最长时间的连续下滑。道琼工业指数从5月10日的11670.19下跌到5月21日最低的11075.22，跌幅逾5%。欧洲股市亦遭受2002年9月来最大下跌，通胀和升息的担忧盖过英国电讯等获利强劲个股的涨势。对利率敏感的银行类股承压，资源股指数连续第五日下滑。受海外股市影响，香港股市跌势更猛，恒生指数自5月8日的17328高点，下挫了8.8%，本周一报10805点。因海外市场表现疲弱引发广泛卖盘，同时利率忧虑亦拖累银行类股和恒隆地产等房地产类股。

	约汇市22日尾盘，美元兑其它各主要货币的汇率走低，几乎丧失了前夜的所有涨幅，盘中走势震荡。分析师表示，美元走低主要是受到技术性因素影响。Brown Brothers Harriman驻纽约的资深外汇策略师Meg Browne表示，过去几个交易日市场基本上被技术性因素所主导。市场主题并未发生太大变化，仍然是利差和市场有关美国政府有意主导美元走低的猜测。 今日基本面请关注: 14:00 德国 一季度GDP 前值0.0%/季,1.6%/年;市场预测0.4%/季,1.4%/年;市场影响★★14:45 法国 5月份商业景气指数 前值108;市场预测107.0;市场影响★ 22:00 美国 美联储主席伯南克和财长斯诺在参议院金融委员会讲话;市场影响★★ 美元/日圆 日内波幅预期110.60/112.30 昨日到达基本到达113的目标位,在此位附近美元大幅回落,现价111.70,图表显示美元/日元现在向上震荡的局面还没有完全改变,今日守住111.30仍有可能向113靠拢的要求.投资者适当观望 欧元/美元 日内波幅预期:1.2780-1.2950 昨日欧元的上扬调整了日线的均线,指标与形态,目前欧元的节奏可能发生变化,调整有趋于结束的迹象.周图观察欧元可能在1.27构筑中继平台.当前投资者可适当在1.2850附近买入欧元,目标1.2920/1.2950,稳妥者可在1.28/1.2780买入欧元 英镑/美元 日内波幅预期: 1.8760/1.8970 英镑在调整至1.8634的水位展开反弹,但当前英镑的走势弱于欧元,价格仍将呈现一定程度的震荡,因为我们的操作上以欧元为主 澳元/美元 日内波幅预期:0.7480/0.7580 昨日澳元在0.7466附近小幅回升,目前可能向上测试0.7570/80,但走势还不稳定,不是合适的操作币种 美元/瑞郎 日内波幅预期1.1960/1.2140 美元/瑞朗昨日跌破近日震荡上行通道,目前徘徊在此通道边缘,投资者可在1.2050/70附近买入适当瑞朗,参照欧元的走势 美元/加元 日内波幅预期1.1100-1.1220 美元/加元未能突破1.1275后,目前陷入了震荡的局面,短时价格可能波动在1.1220/1.11之间,今日观望,若汇价测试1.1220附近再考虑买入

	综述： 周一汇市并无重要消息干扰，汇价走势更多地受到技术面影响。美元兑各主要非美货币虽然出现大幅下跌，但仍陷于震荡区间未能出现有效突破，震荡调整态势尚未完结。我们一直坚持的美元终将走弱的观点依然未变。近几日短线中，汇价处于区间震荡，建议交易者依照震荡市手法高抛低吸滚动操作即可。 利息以及与利息和通胀密切相关的消息依然被市场作重视。来自华尔街日报消息显示，在5月19日统计结果表明，60%的投资者和认为在六月底美国将再次加息。美联储主席贝南克面临通胀、经济发展减缓和赤字三方面的巨大压力，其进一步经济政策的制定被全世界关注。加之美元兑主要非美货币，尤其是欧系货币面临关键价格和寻求突破方向的特殊时期，市场变得敏感，FED经济政策甚至传言和预期都有可能够成为市场炒作的理由。所以今晚十点美联储主席伯南克和财长斯诺在参议院金融委员会讲话，将为汇价走势提供线索和指引。 欧元/美元： 欧元/美元昨日大幅上扬，再次测试震荡区间上轨压力1.2867，最高曾达1.2886，但未能进一步向上突破，近日亚洲早盘，汇价呈买调。震荡区间依然有效，上方存在卖压，且没有进一步的消息刺激，汇价难以突破，故预计近日欧元将可能冲高回落。进一步的上行阻力位于1.2917/28，预计汇价上行至此后会遭遇买盘打压。但若后市汇价进一步上破后，将向1.2973一线运动。 上行阻力：近点1.2886 ，远点1.2917；下行阻力：近点1.2780， 远点1.2692 英镑/美元： 日大幅上扬，但未能进一步向上突破，震荡区间依然有效。虽然中长线看空美元观点不变，但在当前震荡调整行情中，汇价昨日上扬，今日将可能下跌，后市的进一步突破，还需要有进一步消息刺激和炒作题材。以目前图形观察认为英镑/美元上方1.896之下存在较大压力，短期内汇价难以向上突破，还将有机会下挫至1.87方向寻求支撑。 上行阻力：近点1.8900 ，远点1.8960；下行阻力：近点1.8795， 远点1.8700。 美元/日元： 美元/日元昨日冲高回落，今日亚洲早盘成卖调，预计汇价将震荡下跌，目标位于前期低点109方向。前日分析中曾指出，美元/日元在欧美各国敦促亚洲货币升值压力和加息预期影响下终将下跌，此观点依然不变，但值得注意的是日本政府可能不愿看到日元快速升值，将可能出手干预汇市，故美元/日元虽还将下跌，但其过程将是震荡逐步走弱的。故建议投资者滚动操作，以赢得最大利益。日内短线支撑位于111.30和110.85，短线阻力位于112.20和112.60。 上行阻力：近点112.02，远点112.30；下行阻力：近点110.94， 远点110.15 【免责声明：此文仅代表作者个人观点，并不为此承担经济和法律责任。仅供参考】

	昨天美元指数冲高回落，对此投资者应不显意外，因为当日美元指数回落之前，已经令非美货币纷纷触到昨天预期的支撑水位，而美元指数上周快速上涨后不够稳定，为美元指数回落留下了空间。 美元指数目前84.40，今日观察发现上周确立的83.80支撑应继续有效，因此认为今日美元指数应难有新低出现。美元指数预期波动区间是83.8到85.1之间，若跌破84.2则短线会碰到83.80附近，并获得支撑而短期稳定。 下面就各个货币进行扼要分析： 欧元/美元 欧元昨天在关键支撑水位1.2700获得支撑，反弹到波动区间的中间位置1.2850附近。技术图表上欧元支撑是1.2700-50，阻力是1.2930到70。操作策略继续为前期所概括的，高抛低吸等待突破的策略。 欧元若有机会突破1.30可择机适当加仓，或在1.2750适当短期关注，破1.267停损。 美元/瑞士法郎 瑞士法郎和欧元一样都比较强劲的货币，瑞士法郎在1.2260附近多次受到支撑上涨，目前瑞士法郎阻力是1.20、突破1.20则容易见1.1940-50。 经过昨天的上涨瑞士法郎的支撑上移到1.2180-1.2220，预期短期内1.2180是比较安全位置，有这样是水位可以关注或操作。 美元/日元 日元方面昨天碰到早间预测的水位113之后出现上涨，但是没有突破标志性的阻力111.30，所以暂时不能判断日元走好。 技术图表显示：日内日元支撑112.8，阻力111.3。 倾向：个人认为目前市场欧、瑞两个货币是焦点，而日元则市场存在分歧，倾向认为日内日元会回落测试112.50，而112.8短期来讲相对安全。(以上依据今日电视台节目整理) 简单提示： 英镑：阻力1.893，支撑1.87 加元：支撑1.125，阻力1.113

	美元／日元： 美元／日元昨日冲高回落。分时图显示，今日美元兑日元上升中会在112.20遇到阻挡，只有突破该价位后才会再度上试113.00，否则将会在112.20－111.40之间振荡调整，只有跌破111.00后才会打开下跌空间。从中期走势分析，美元兑日元在109.00－113.00之间展开宽幅振荡的可能性较大，建议日元在该区间高抛低吸做差价。今日美元兑日元支撑位在111.40，阻力位在112.20。 美元／日元分析预测： 支撑位：111.60   111.40   111.20 阻力位：112.00   112.20   112.40 短期趋势：盘整 中期趋势：下跌 长期趋势：上升 英镑／美元： 英镑／美元昨日先抑后扬。分时图显示，今日英镑如能突破1.8880有进一步上升至1.8960的可能，否则跌破1.8800后将展开第5小浪下跌，目标位在1.8740或1.8590附近。从中期走势分析，英镑调整已经展开，今后只有收盘突破1.9000后才会继续朝1.9200或1.9300上升，否则调整目标位在1.8560或1.8420附近，建议逢高卖出英镑。今日英镑兑美元阻力位在1.8880，支撑位在1.8740。 英镑／美元分析预测： 支撑位：1.8820   1.8780   1.8740 阻力位：1.8860   1.8880   1.8900 短期趋势：下跌 中期趋势：上升 长期趋势：下跌

	昨日美元先强后弱，在对主要货币无力突破关键阻力后，再次遭到抛售。从基本面来看，主要是昨日欧央行行长特里谢表示了对通胀的担忧，同时美国债券殖利率走低，加上目前市场对于推高美元缺乏确凿有力的消息，使投资者对于做多美元保持足够的谨慎。展望后市，估计美元要出现更明显的反弹，仍需要更多有力的数据或消息加以支撑，否则短期内仍难以摆脱近期震荡的走势。日内美国方面仍缺乏材料，美元的走势很大程度上将受到欧元走势的指引。而午后公布的德国IFO景气指数可能会受到市场的广泛关注，若数据疲软，或给欧元带来一定压力，从而间接给于美元以支撑。     美元指数     美指昨日受制于关键阻力的85.50后，大幅回落，低见84.28，日内的突然反转多少让人有点措手不及。图表上，昨日的大幅回落破坏了前期形成的上涨势头，暗示走势已遭遇到较大的阻力，但技术指标却显示近期的调整仍将持续。故日内美元出现更大幅度回落的可能性不大，关注84.20，跌破的话估计在83.90/70---84。00前后或获得较强的支撑，避免美元跌破前次低位的83.60，小时图也支持这一看法，因各指标在超卖区形城看涨反转讯号。上方阻力位于84.70/80及85.50。日内建议逢低于84.00---83。80间买入美元，止损于83.50。    欧元/美元    欧元/美元昨日在无力跌破1.2690后大幅反弹，表明下方支撑仍比较强劲。暂时上方阻力位于1.2885，突破的话估计有机会向上测试1.2920/50，而更强的阻力位于1.2970，支撑位于1.2800及1.2780，跌破后者欧元的涨势将再次受到遏制。日图指标仍未有显示出调整结束的讯号，预期欧元即使上涨受阻于1.2920/50区域可能性较大，建议于接近1.2920/30前后买出欧元，目标1.2780/50，止损于1.2980。    英镑/美元    在欧元的带动下，英镑昨日也从近期低位附近出现强劲反弹，不过技术指标仍没有出现较明显的改观，预期英镑暂时或继续维持震荡的走势，难以出现较大的突破。阻力位于1.8900及1.8960，强阻力位于1.9000/30，而支持位于1.8830及1.8780，再次跌破1.8780将暗示英镑的调整仍将持续。日内或波动于1.8800---1。8930间，建议逢高卖出英镑，止损于1.8960以上。    美元/日元    美元/日元受阻于113.00前，而大幅回落。日图形成的射击之星形态显示高位出现争执。不过碍于日图指标仍维持上行，相信短线美元/日元出现大幅回落的可能性已不大，很大程度上或维持在110.30---113。00间上落。日内支撑位于111.30/00、110.75及110.30，阻力位于111.90/00及112.20，日内估计有机会于110.85---111。85间上落，或可考虑区间交易，各30点止损。     英镑/日元    英镑/日元昨日再次受阻于211.00，表明211.00已成为英镑/日元的强劲阻力，短期图表显示仍存下跌压力，不过日图仍维持上升基调，暂时或限制英镑/日元的下跌空间，支持位于209.30/00及208.70，阻力位于210.30及210.80，日内估计有机会于209.00---210。30间反复上落，或可考虑区间交易，且以高位卖出为主，止损于210.80。

	综述： 特里谢的讲话令欧元区升息预期再度升温, 美元大幅下跌. 欧元区利率走势相对美联储而言存在优势, 但这种优势还能维持多久则仍有待观察, 毕竟因预期欧元区未来一年利率上升欧元已对美元大幅攀升8%, 而自1.1639开始欧元已回升11%. 自美联储把利率从1%提高到5%, 美元总体上对欧元上升了15%左右, 因此, 欧元因升息预期的溢价已经被大部分计算到汇价当中. 基本面上随着美国经济继续健康发展财政赤字有降低的趋势, 贸易赤字方面则有G7内部达成的基本协议让美元贬值来解决, 目前的关键仍是针对亚洲货币, 中线而言美元对欧洲货币的走势随着欧元的坚挺给欧元区经济带来负面影响而变得不甚明朗, 就此断言欧元走上长线上升依然缺乏足够的依据. 美元指数承接上周态势依然在宽幅振荡, 短线总体振荡上升的态势并没因周一的大幅下跌而受到破坏. 日图翻转下跌, 短均线系统交叉缠绕, 技术指标存在再次下跌的可能. 小时图没能突破首个重要阻力在85.50, 但底部存在较多支撑, 今天首个支持位于84.25左右, 更关键的支持位于83.75, 预期较难跌破并在其上引导新一波振荡. 今日数据： 纽约AM(北京PM) 2:00    德国一季度GDP, 季率预期0.4%, 前值0.0%; 年率预期1.4%, 前值1.6% 9:00    欧元区三月份工业订单, 月率预期0.5%, 前值2.7%; 年率预期14%, 前值13.3% 欧元/美元 欧元日图翻转, 升越2874第二次高点, 短均线系统交叉缠绕并存在大幅上升的可能, 小时图总体下跌形态还没受到破坏, 短线形势变得复杂.小时图在2690/00附近形成三底, 顶部区间宽幅振荡形态依然得到维持, 上档必须首先突破, 跌破此位则欧元后市倾向于继续中线向下调整; 小时图连续下跌形态不变, 首个关键支撑在2690/00附近2920第一次高点以形成技术上的上升态势, 向下则必须跌破2690/00以形成新的下跌态势. 另外, 2660也存在相当强劲的支持, 跌破此位则意味着一个重要顶部的形成. 操作建议: 卖盘在2875卖出, 2895止损, 2965卖出, 2990加仓卖出, 3005止损, 目标2790/2710/2670。 买盘2710买入, 2685止损, 2665买入, 2640止损, 2625买入, 2600止损, 目标2770/2870. 支持 阻力 2840 2885 2780/90 2920 2690/00 2970 2650/60 3000 2620/25 3035 英镑/美元 英镑技术形态和欧元类似, K线向上翻转, 但日图指标下跌态势依然维持, 小时图连续下跌形态并没有受到破坏. 短线暂时维持宽幅区间操作的策略.   操作建议: 买盘8710附近买入, 8685止损, 8535买入, 8515加仓买入, 8500止损, 目标8690/8790/8870。 卖盘8930轻仓卖出, 8970止损, 8990卖出, 9010止损, 目标8810/8710/8640。 支持 阻力 8800 8890 8730 8930 8700 8965 8630 9000 8600 9025 美元/瑞士法郎 操作建议: 买盘2010买入，1970止损, 1925买入, 1900止损, 目2140/2230。 卖盘2145卖出, 2170止损, 目标2030。 支持 阻力 2000/15 2125 1980 2150 1960 2245 1915 2275 1885 2305 美元/日元 日图向下翻转, K线形态较为恶劣, 但均线系统依然有维持上升的可能. 4小时图目前的振荡上升有可能是大一级别的第四调整浪, 目前还不能断定是否已经结束; 小时图连续上升形态并没受到破坏, 守住110.30仍有上升的时间和空间. 操作建议: 买盘110.95/00买入, 110.75止损, 110.50/55买入, 110.20止损, 目标112.20/90。 卖盘112.20卖出, 112.45止损, 114.00/10卖出, 114.35止损, 目标112.70/111.70. 支持 阻力 110. 95 111.85 110.80 112.25/30 110.30/35 112.65 109.85/90 112.95 109.30 113.20 澳元美元 澳元总体下跌仍在继续, 周一尾盘跌幅再度收窄, 底部承接力慢慢在加强. 目前商品期货仍在调整下跌途中, 但开始出现稳定的迹象, 澳元的下跌也开始稳定, 但小时图连续下跌形态维持良好, 日图各指标依然向下, 振荡后依然选择逢高卖出. 操作建议: 买盘7515买入, 7495止损, 7365买入, 7340止损, 目标7460/7570。 卖盘7590附近卖出, 7615加仓卖出,  7630止损, 目标7520/7470。 支持 阻力 7510 7570 7465 7595 7420/30 7620 7395/00 7675 7355 7730 美元加元 日图K线连续两天向下翻转, 总体的反弹上升存在夭折的风险, 但小时图上升态势并没受到破坏, 再度回到关键阻力1165/75之上则后市升势仍能维持. , 操作建议: 买盘1100轻仓买入, 1070止损, 1020买入, 1000止损, 目标1160/1220/60。 卖盘1215卖出,，1240止损, 目标1130. 支持 阻力 1110/20 1175 1080/95 1225 1010 1275 0960/70 1300/15 0925 1335/40